Есть мнение?
В преддверии начала влияния феномена Эль-Ниньо Кредитный наблюдательный центр Aval Buró оценил текущие риски для финансовой системы Эквадора. Анализ кредитного портфеля объемом более 62 миллиардов долларов выявил повышенную уязвимость бизнеса и ипотечных заемщиков в зонах потенциального климатического риска.
Исследование, опубликованное в сентябре 2026 года, базируется на банковских данных по состоянию на 31 июля 2026 года. Эксперты проанализировали почти 9,91 миллиона финансовых операций, затрагивающих 4,47 миллиона человек. Совокупный объем кредитных обязательств по этим операциям составил 62,26 миллиарда долларов.
Ожидаемые потери по проанализированному портфелю оцениваются в 6,23 миллиарда долларов, что эквивалентно 10,01% от общей суммы. Директор по аналитике Aval Виктор Моралес подчеркивает, что эта цифра отражает базовый риск невозврата средств, а не прямые убытки от грядущего климатического явления. Финансовая оценка базируется на следующих переменных:
• вероятность дефолта заемщика;
• сумма текущего долга;
• доля средств, которую банк не сможет взыскать в случае неуплаты.
Согласно зонированию Национального секретариата по управлению рисками, в регионах, подверженных влиянию Эль-Ниньо, сосредоточены кредиты на сумму 7,34 миллиарда долларов. Ожидаемые финансовые потери здесь достигают 776,22 миллиона долларов. Уровень риска в уязвимых районах составляет 10,56% по сравнению с 9,94% на остальной территории страны.
Наибольший разрыв зафиксирован в секторе жилищного кредитования. Ожидаемые потери по ипотеке в опасных зонах составляют 14,84% против 11,49% в других районах. Ситуация усугубляется в возрастной группе старше 65 лет, где риск невозврата жилищных ссуд достигает 40,38%.
Размер долга также влияет на вероятность финансовых потерь: для займов до 1 000 долларов показатель равен 6,29%, а для сумм свыше 100 000 долларов он возрастает до 26,29%. При этом 42,80% от общего кредитного баланса в уязвимых районах приходится на обязательства в диапазоне от 5 000 до 20 000 долларов.
Анализ коммерческого портфеля охватил 113 303 операции на общую сумму 25,23 миллиарда долларов. Из этого объема 93,77% средств приходится на кантоны, в которых расположена хотя бы одна уязвимая территория. Климатический шок способен нарушить работу экспортных и логистических цепочек, затрагивая предприятия даже за пределами зон физического затопления.
Наибольшая концентрация корпоративных кредитов в районах климатического риска зафиксирована в следующих провинциях:
• Гуаяс — 59,36%;
• Пичинча — 20,83%;
• Асуай — 7,75%.
В отраслевом разрезе лидером по объему корпоративных займов в этих территориях выступает сектор торговли (28%). За ним следуют обрабатывающая промышленность (15%), а также сельское хозяйство, животноводство, лесное хозяйство и рыболовство (14%). Совокупно на эти три сектора приходится около 57% проанализированных балансов.
Значительная часть ожидаемых потерь в уязвимых регионах связана с кредитами, просроченными более чем на 90 дней. В проблемных районах на них приходится 80,8% ожидаемых потерь по ипотеке, 69,7% по микрокредитам и 63,6% по потребительским займам. В корпоративном секторе доля коммерческих кредитов с просрочкой от одного дня в проблемных кантонах составляет 12,06%, тогда как в остальных районах она равна лишь 6,09%.
Моделирование 10 000 финансовых сценариев показало, что непредвиденные потери в зонах риска могут быть в 2,35 раза выше стандартных показателей. В связи с этим эксперты Aval рекомендуют финансовым учреждениям усилить надзор к 2027 году. Банкам предлагается перейти от ежеквартального или ежегодного мониторинга портфелей к ежемесячным проверкам, чтобы своевременно реагировать на изменение платежеспособности клиентов.
